Aunque la cobertura de las elecciones de 2024 estuvo dominada por la economía, los impuestos no recibieron mucha atención en el período previo a la votación. Esto es un poco sorprendente, ya que 2025 será un año importante para el sistema tributario estadounidense; de hecho, el destino de la reforma tributaria más importante en tres décadas está en juego.
Esa sería la Ley de Empleos y Reducción de Impuestos, que el Congreso aprobó durante el primer mandato del presidente electo Donald Trump en 2017. Si los legisladores no toman medidas, todo el paquete se arruinará. listo para caducar a finales del próximo año. Jim Franklin, experto en impuestos de la Escuela de Negocios de Western Governors University, explica lo que podría depararles a la ley y a los contribuyentes.
¿Qué significan los resultados electorales para la capacidad de los republicanos de avanzar en su agenda fiscal?
Sabemos que habrá un presidente republicano y parece que el Partido Republicano tendrá la mayoría en ambas cámaras del congreso. Eso significa que los republicanos podrán aprobar un proyecto de ley de impuestos siguiendo líneas partidistas, similar a cómo los demócratas aprobaron la Ley de Reducción de la Inflación utilizando la conciliación presupuestaria.
Esto permitiría a los republicanos aprobar políticas clave con una mayoría simple. La mayoría republicana es estrecha, por lo que será interesante ver cómo los líderes unifican a sus grupos electores.
Los republicanos tradicionalmente han apoyado tasas impositivas más bajas para empresas e individuos, así como incentivos fiscales para ayudar a impulsar la actividad económica.
¿Qué sigue para la Ley de Empleos y Reducción de Impuestos?
Actualmente, la ley expirará a finales de 2025, pero Trump y los republicanos están a favor de renovar muchas de sus disposiciones.
La Oficina de Presupuesto del Congreso, no partidista, estimó en mayo de 2024 que extender la ley le costaría al gobierno 4,6 billones de dólaresy hay una división dentro del partido: un bloque de republicanos en el Congreso pide una extensión total y otro pide un equilibrio entre la política fiscal y los déficits federales anuales.
Es probable que los republicanos luchen para mantener componentes clave, incluida la deducción estándar más alta, tasas impositivas corporativas reducidas, recortes de tasas individuales y una mayor exención del impuesto al patrimonio.
Incluso se habla de reducir aún más la tasa del impuesto corporativo, posiblemente al 15% para la producción nacional, lo que sería una medida significativa.
¿Qué otras medidas fiscales están considerando los republicanos?
Trump mencionó una variedad de ideas de alivio fiscal durante la campaña electoral, incluida la exención de las propinas, los beneficios del Seguro Social y el pago de horas extras del impuesto sobre la renta, y la creación de una deducción detallada para los intereses de los préstamos para automóviles.
Sin embargo, los republicanos no están del todo unidos en materia de política fiscal. Algunos halcones del déficit están preocupados por las pérdidas de ingresos, por lo que podría haber una reacción interna en todos estos puntos. La verdadera pregunta es si habrá suficiente oposición dentro del partido para alterar o bloquear ciertas propuestas.
Pero espero que se renueven muchas partes de la ley y es posible que veamos algunas adiciones. Por ejemplo, ha habido mucha presión en torno al aumento del límite de deducción de impuestos estatales y locales, también conocido como SALT, que cuenta con apoyo bipartidista en estados con impuestos estatales sobre la renta más altos como Nueva York, California e Illinois. Será interesante ver si eso gana terreno. Hay mucha presión entre los representantes, tanto republicanos como demócratas, para lograr cierto alivio en esa área.
¿Dónde encontrarán ingresos?
Buena pregunta. Los observadores indican que es probable que los republicanos consideren recortar los subsidios a la energía verde de la Ley de Reducción de la Inflación de 2022. Estos podrían eliminarse para ayudar a equilibrar el costo de sus nuevas propuestas fiscales.
Otra área a tener en cuenta son los aranceles. Se habla de aumentar los aranceles a los productos chinos. potencialmente hasta el 60% – e incluso imponer un arancel universal a todas las importaciones estadounidenses. a una tasa del 20%. Será interesante ver cómo se desarrolla esto. ¿Será más específico? Por ejemplo, ¿se seguirán aplicando aranceles a importaciones selectas, como las importaciones de automóviles procedentes de China, para proteger el mercado de vehículos eléctricos de Estados Unidos?
¿Qué verás desde ahora hasta el Día de los Impuestos?
Un factor serán los nombramientos del gabinete de Trump. Quien nomine para secretario del Tesoro, por ejemplo, podría tener una gran influencia. Pueden ayudar a darle forma a la factura tributaria. Otro factor clave será quién terminará en los comités fiscales del Congreso. La composición de los comités clave afectará la dirección de la política y los detalles específicos.
¿Qué crees que pasará con los aranceles?
Los aranceles son impredecibles: podrían aplicarse de manera amplia o más selectiva. Podría ser similar a la forma en que Trump y su primera administración impusieron algunos aranceles al acero, el aluminio y los paneles solares. Curiosamente, muchos de los aranceles fueron retenidos por la administración Biden.
Los aranceles generales podrían desacelerar la economía, por lo que siempre existe un riesgo. Los aranceles impactan la inflación porque afectan el costo de los bienes importados, lo que probablemente reduciría el poder adquisitivo de los consumidores. La presión política interna influirá, ya que aranceles más altos podrían elevar los precios de muchos bienes importados, incluidos productos esenciales como los medicamentos.
¿Tiene algún consejo para las personas que luchan por mantenerse al día con las últimas noticias fiscales?
Los observadores a menudo toman literalmente cada sugerencia de política en la campaña electoral (exención de propinas, beneficios de Seguridad Social, pago de horas extras, etc.) como si todas estas propuestas fueran a aprobarse exactamente como se indica. Pero los detalles importan y rara vez se implementan políticas sin ajustes. Por eso es aconsejable leer más allá de los titulares.
