El prestamista más grande de Suiza UBS El martes, registró un ritmo de ganancias netas del cuarto trimestre contra un estimado de consenso de la compañía en medio de ganancias de banca de inversión, ya que lanzó una recompra de acciones de hasta $ 3 mil millones en 2025.
El banco informó ganancias netas atribuibles a accionistas de $ 770 millones, en comparación con una estimación de $ 483 millones en una estimación de consenso proporcionada por la compañía y con un pronóstico medio de $ 886.4 millones en una encuesta de analistas de LSEG.
Los ingresos del grupo durante el período alcanzaron los $ 11.635 mil millones, versus las expectativas de los analistas de $ 11.64 mil millones en una encuesta de Lseg Analyst.
El banco también anunció planes para recomprar $ 1 mil millones de acciones en la primera mitad de 2025, junto con hasta $ 2 mil millones adicionales durante la segunda mitad de este año, pero advirtió que este objetivo está sujeto a que el prestamista alcance sus «objetivos financieros y La ausencia de cambios materiales e inmediatos en el régimen de capital actual en Suiza «.
El grupo propone además un dividendo de $ 0.90 por acción para el año financiero 2024, un 29% más interanual.
Otros aspectos destacados del cuarto trimestre incluyen:
- El retorno de la equidad tangible alcanzó el 3.9%, en comparación con el 7.3% durante el tercer trimestre.
- La relación de capital CET 1, una medida de solvencia bancaria, fue del 14.3%, sin cambios desde el tercer trimestre.
La banca de inversión brilló durante el cuarto trimestre, con ingresos subyacentes hasta un 37% interanual en medio de un «fuerte crecimiento» en el rendimiento de la banca global y los mercados globales. La División Global de Gestión de Patrimonio del Grupo registró un aumento del 10% en los ingresos durante el tramo del cuarto trimestre, «impulsada en gran medida por un mayor ingreso de tarifas netas recurrentes, una disminución de otros ingresos negativos y mayores ingresos basados en transacciones».
«Lo que para nosotros siempre es muy importante en el banco de inversión para igualar o acercarse mucho a los mejores de clase en aquellas áreas donde queremos competir», dijo el martes el CEO de UBS Sergio Ermotti a Carolin Roth de CNBC. «Entonces, si miro a través de los efectos de la renta variable, las actividades de los mercados de capitales, ya sabes, y también en fusiones y adquisiciones y aprovechan las finanzas, definitivamente no solo estamos aumentando nuestros ingresos en función de las condiciones constructivas del mercado, sino que también estamos ganando participación en el mercado».
Al dirigirse a las operaciones principales de gestión de patrimonio del banco, agregó: «Si observa el rendimiento de los activos relacionados con el riesgo para las empresas de gestión de patrimonio se han expandido, por lo que tuvimos un par de puntos de recogida en términos de rendimiento de los activos relacionados con el riesgo».
El tamaño importa
Después de resistir la tormenta de un vínculo turbulento respaldado por el gobierno con el rival doméstico caído Credit Suisse en 2023, UBS dijo que estaba en camino de sus hitos de integración de 2024 y entregó $ 700 millones adicionales en ahorros brutos en el cuarto trimestre. El grupo esperaba alcanzar $ 7.5 mil millones de un total de $ 13 mil millones en ahorros de costos para fines del año pasado, con el CEO Sergio Ermotti señalando en una entrevista de Bloomberg el mes pasado que los despidos «fueron»inevitable«Como parte del proceso, incluso cuando el grupo tiene como objetivo confiar en salidas voluntarias.
UBS dijo el martes que planea lograr otros $ 2.5 mil millones de ahorro de costos brutos este año.
El endurecimiento del cinturón suizo se suma a una imagen de disciplina de gastos más amplia y reestructuración en los sectores bancarios de Europa, a medida que los prestamistas salen de un período de altas tasas de interés y rentabilidad de la garra para mantener el ritmo de los compañeros estadounidenses. El lunes, compañero Swiss Bank Julius Baer reveló un objetivo adicional de 110 millones de francos suizos ($ 120 millones) en ahorros brutos, mientras que HSBC La semana pasada dijo que se está preparando para reducir sus operaciones de mercados de capitales de M&A y capital en Europa, el Reino Unido y los Estados Unidos
Armado con un balance que superó los $ 1.7 billones en 2023 – Aproximadamente el doble de Suiza producción económica anticipada El año pasado: UBS ha estado luchando contra las preocupaciones vocales en el hogar de que su escala ha violado la comodidad del gobierno suizo, privando al prestamista de sus compañeros que pueden absorberlo y enfrentar a Bern con una fuerte etiqueta de precio de nacionalización, en caso de falla. Las preguntas ahora persisten si UBS enfrentará más requisitos de capital como resultado.
La economía suiza ya ha sido respaldada en una esquina frágil por una inflación anual deprimida, de solo 0.6% en diciembre -y un franco suizo punitivamente fuerte, que solo ganó más terreno el lunes cuando el tumulto global resultante de las tarifas estadounidenses empujó a los inversores nerviosos hacia el activo seguro.
«Por supuesto, las discusiones de tarifas en curso están creando incertidumbres, como puede ver en el entorno actual, el mercado es muy sensible a cualquier desarrollos positivos o negativos», advirtió Ermotti, mientras que se ha centrado la volatilidad en los mercados.
«Por supuesto, una escalada de las tarifas, las guerras de tarifas, probablemente se traduciría en consecuencias económicas en términos de posibles recesiones o presión inflacionaria, lo que a su vez obligaría a los bancos centrales a detener el camino de disminución, y potencialmente tendrá que revertir que , definitivamente sería algo que el mercado [has] no ha sido fijado y conduciría a mayores picos en volatilidades.
