Apple y fintechs como Robinhood persiguen a los depositantes hambrientos de rendimiento mientras continúan las subidas de tipos de la Fed

La industria de la tecnología es conocida por la innovación y por generar la próxima gran novedad. Pero en un momento de incertidumbre económica y aumento de las tasas de interés, una parte creciente del sector tecnológico persigue uno de los productos menos innovadores del planeta: el rendimiento.

Con los rendimientos del Tesoro de EE. UU. subiendo a fines del año pasado a su nivel más alto en más de una década, los consumidores e inversores finalmente pueden generar rendimientos con solo colocar su dinero en cuentas de ahorro.

Los bancos están respondiendo ofreciendo ofertas de mayor rendimiento. American Expresspor ejemplo, ofrece a los consumidores un porcentaje de rendimiento anual (APY) del 3,75 %, y primeros ciudadanosCIT Bank tiene un APY de 4.75% para clientes con al menos $5,000 en depósitos. Ally Bank, que solo está en línea, está promocionando un certificado de depósito del 4,8%.

Sin embargo, algunas de las tasas más altas disponibles para los ahorradores no provienen de firmas financieras tradicionales o cooperativas de crédito, sino de empresas en Silicon Valley y sus alrededores.

Manzana es el nuevo participante más notable. El mes pasado, el fabricante de iPhone lanzó su cuenta de ahorros Apple Card con un generoso 4.15% APY en asociación con el gigante de Wall Street. Goldman Sachs.

Luego está todo el mercado fintech, que consiste en empresas que ofrecen servicios financieros al consumidor con un enfoque en productos digitales y una experiencia móvil amigable en lugar de sucursales físicas con costosos cajeros bancarios y oficiales de crédito.

aplicación de negociación de acciones Robin Hood tiene una característica llamada Robinhood Gold, que ofrece 4.65% APY. Se ganan intereses sobre el efectivo no invertido transferido de la cuenta de corretaje del cliente a los bancos asociados. Es parte de una suscripción de $5 al mes que también incluye costos de préstamo más bajos para inversiones de margen e investigación para inversiones en acciones.

La compañía elevó su rendimiento del 4,4 % el miércoles después de que la Reserva Federal aprobara su décimo aumento de la tasa en poco más de un año, elevando su tasa de interés de referencia en 0,25 puntos porcentuales a un rango objetivo de 5 %-5,25 %.

«En Robinhood, siempre estamos buscando formas de ayudar a nuestros clientes a hacer que su dinero trabaje para ellos», dijo la compañía en un comunicado. presione soltar anunciando su caminata.

LendingClub, un prestamista en línea, está promocionando una cuenta con un rendimiento del 4,25%. La compañía le dijo a CNBC que el crecimiento de los depósitos aumentó un 13% durante el primer trimestre de 2023 en comparación con el trimestre anterior, «ya que los depositantes buscaron diversificar su dinero fuera de los bancos tradicionales y obtener mayores ahorros». Año tras año, los depósitos de ahorro han aumentado un 81%.

Y Upgrade, dirigida por el fundador de LendingClub, Renaud Laplanche, ofertas 4.56% para clientes con un saldo mínimo de $1,000.

«Es realmente una compensación para los consumidores, entre la seguridad o la apariencia de seguridad y el rendimiento», dijo Laplanche a CNBC. Upgrade, que tiene su sede en San Francisco, y la mayoría de los otros jugadores de fintech mantienen los depósitos de los clientes en instituciones respaldadas por Federal Deposit Insurance Corp., por lo que los fondos de los consumidores están seguros hasta el umbral de $ 250,000.

sofi es el raro ejemplo de una fintech con estatuto bancario, que adquirió el año pasado. Ofrece un producto de ahorro de alto rendimiento con un APY del 4,2%.

La historia no es solo sobre el aumento de las tasas de interés.

En todo el espectro emergente de fintech, compañías como Upgrade están, intencionalmente o no, aprovechando un momento de agitación en las finanzas tradicionales. El lunes, First Republic se convirtió en el tercer banco estadounidense en quiebra desde marzo, luego de los colapsos de Silicon Valley Bank y Signature Bank. Los tres vieron a los depositantes correr hacia las salidas, ya que las preocupaciones sobre una crisis de liquidez llevaron a un ciclo de fatalidad.

Las acciones de PacWest y otros bancos regionales se han desplomado esta semana, incluso después de la venta orquestada de First Republic a JPMorgan Chase estaba destinado a señalar la estabilidad en el sistema.

Después del colapso de SVB, Laplanche dijo que los socios bancarios de Upgrade acudieron a la empresa y le pidieron que aumentara la entrada de fondos, un aparente esfuerzo por contener los retiros en los bancos más pequeños. Upgrade cede el dinero que atrae a una red de 200 bancos pequeños y medianos y cooperativas de crédito que pagan a la empresa por los depósitos.

Durante más de una década, antes del reciente aumento de las tasas, las cuentas de ahorro eran dinero muerto. Las tasas de préstamo eran tan bajas que los bancos no podían ofrecer rentabilidad sobre los depósitos. Además, las acciones estaban tan en alza que a los inversores les estaba yendo bien en acciones y fondos indexados. Un subconjunto de aquellos con estómago para el riesgo se hizo grande en criptografía.

como el precio de bitcoin se disparó, varios intercambios de criptomonedas y prestamistas comenzaron a imitar el modelo de ahorro de los bancos, ofreciendo un rendimiento muy alto (hasta un 20 % anual) para que los inversores almacenen sus criptomonedas. Esos intercambios ahora están en bancarrota luego del colapso de la industria criptográfica el año pasado, y muchos miles de clientes perdieron sus fondos.

Existe cierta inestabilidad potencial para las fintech, incluso aquellas fuera del espacio criptográfico. Muchos de ellos, incluidos Upgrade y Affirm, se asocian con Cross River Bank, que sirve como banco regulado para empresas que no tienen estatutos, lo que les permite ofrecer productos de préstamo y crédito.

La semana pasada, Cross River fue golpeado con un orden de consentimiento de la FDIC por lo que la agencia llamó «prácticas bancarias inseguras o poco sólidas».

Cross River dijo en un comunicado que la orden se centró en problemas de préstamos justos que ocurrieron en 2021 y que «no impone limitaciones a nuestras amplias asociaciones fintech existentes o los productos crediticios que ofrecemos actualmente en asociación con ellos».

Si bien las fintech en general están bajo una presión regulatoria mucho menor que las empresas de criptomonedas, la acción de la FDIC sugiere que los reguladores están comenzando a prestar más atención a los tipos de productos que las cuentas de alto rendimiento están diseñadas para complementar.

Aún así, el grupo emergente de productos de ahorro de alto rendimiento es mucho más convencional que lo que promocionaban las plataformas criptográficas. Eso se debe en gran parte a que los depósitos vienen con protecciones de seguros respaldadas por el gobierno, que tienen un largo historial de seguridad.

Tampoco están diseñados para ser grandes centros de ganancias. Más bien, al ofrecer altos rendimientos a los consumidores que durante mucho tiempo han guardado su dinero en cuentas estancadas, las empresas de tecnología y fintech están abriendo la puerta a nuevos clientes potenciales.

Apple tiene un conjunto completo de productos financieros, incluida una tarjeta de crédito y una aplicación de pagos, que se combinan sin problemas con la cuenta de ahorros, que solo está disponible para los más de 6 millones de titulares de Apple Card. Según los informes, esos clientes depositaron casi $ 1 mil millones en los primeros cuatro días que el servicio estuvo en el mercado.

Apple no respondió a una solicitud de comentarios. El director ejecutivo Tim Cook dijo el jueves en la llamada de ganancias de la compañía que «estamos muy satisfechos con la respuesta inicial. Ha sido increíble».

Mientras tanto, Robinhood quiere que más personas usen su plataforma comercial, y compañías como LendingClub y SoFi están construyendo relaciones con prestatarios potenciales.

Laplanche dijo que las cuentas de ahorro de alto rendimiento, si bien son atractivas para el consumidor, no son fundamentales para la mayoría de las empresas de tecnología financiera, pero sirven como una herramienta de incorporación a productos más lucrativos, como los préstamos al consumidor o las tarjetas de crédito convencionales.

«Empezamos con crédito», dijo Laplanche. «Creemos que es una mejor estrategia».

sofi lanzó su cuenta de ahorros de alto rendimiento en febrero del año pasado. En su presentación anual ante la SEC, la compañía dijo que ofrecer cuentas corrientes y de ahorro de alto rendimiento proporcionó «más interacciones diarias con nuestros miembros».

Afirmar, mejor conocida como la firma Compre ahora, pague después, ha ofrecido una cuenta de ahorros desde 2020 como parte de un «conjunto completo» de productos financieros. Su rentabilidad es actualmente del 3,75%.

«Los consumidores pueden usar nuestra aplicación para administrar pagos, abrir una cuenta de ahorros de alto rendimiento y acceder a un mercado personalizado», dijo la compañía en una presentación ante la SEC de 2022. Un portavoz de Affirm le dijo a CNBC que la cuenta de ahorro es «una de las muchas soluciones en nuestro conjunto de productos que brindan a los consumidores una forma más inteligente de administrar sus finanzas».

En el contexto de una crisis bancaria regional, los productos de ahorro de cualquier lugar que no sea un banco nacional pueden parecer poco atractivos. Pero perseguir el rendimiento conlleva al menos un poco de riesgo.

«Citi o Chase, parece que es seguro”, para el consumidor, dijo Laplanche. “Apple y Goldman no son inherentemente riesgosos, pero no es lo mismo que Chase”.

— Darla Mercado de CNBC contribuyó a este informe.

MIRAR: Los consumidores están gastando más en los mismos artículos que hace un año